一股股票价值100美元,1年以后,股票价格变为130美元或者100美元,假设相应

胖妹Fatgirl 2024-09-21 14:14:14
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做一个投资组合,买入x股股票,以及投资y在**产品上,并且其现金流与衍生产品匹配,则:股价上涨,组合价值等于衍生品价值:130x+1.04y=10股价下跌,组合价值等于衍生品价值:100x+1.04y=0求解方程,得到x=0.3333,y=-0.3205因此衍生品价格为c=x+y=0.0128第二题类似,只是:股价上涨,组合价值等于衍生品价值:130x+1.04y=30股价下跌,组合价值等于衍生品价值:100x+1.04y=0求解方程,得到x=1,y=-0.9615因此衍生品价格为c=x+y=0.0385 20210311
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