怎么判断一个股票目前的估值状况?有哪些指标可以参考

音乐无限 2024-05-31 22:35:35
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股票估值常用的指标 一、市盈率pe市盈率是指公司股价除以每股收益的比静态地看市盈率代表着回收投入资本所需年数,若不考虑盈利的波动性,多少倍的市盈率就意味着需要多少年才能赚回初始投入成本。 优点是:容易获得,适用于周期性较弱企业,如公共服务业,消费类行业等,因其盈利相对稳定。缺点是:不适用于收益变化大的行业和企业,特别是周期性行业,每股收益为负的公司,难以寻找可比性很强的公司,**上市公司多元化经营比较普遍、产业转型频繁。 静态pe=股价/每股收益(eps)(年) 或 动态pe=股价*总股本/下一年净利润(需要自己预测) 二、peg指标是指市盈率相对净利润的增长比率,是美国基金经理彼得林奇发明的一个股票估值指标,是在pe估值的基础上发展起来的,弥补了pe对企业动态成长性估计的不足。其计算公式是peg=pe/预期的企业净利润平均增长率。 优点是:适用it等成长性较高企业。缺点是:不适用于收益变化大的行业和企业,特别是周期性行业因为增长率的主观判断太强,容易在过度投机市场评价提供合理借口。 三、pb称为市净率,也就是市价除以每股净资产。 优点是:适用周期性较强行业拥有大量固定资产并且账面价值相对较为稳定,银行、保险和其他流动资产比例高的公司st、pt绩差及重组型公司。 缺点是:账面价值的重置成本变动较快公司,固定资产较少的,商誉等无形资产较多的服务,忽略了企业创造财富的价值。 四、ps市销率。也就是市价除以公司每股销售收入。 优点是:销售收入最稳定,波动性小,并且营业收入不受公司折旧、存货、非经常性收支的影响,不像利润那样易操控,收入不会出现负值,不会出现没有意义的情况,即使净利润为负也可用。所以,市销率估值法可以和市盈率估值法形成良好的补充。缺点是:它无法反映公司的成本控制能力,即使成本上升、利润下降,不影响销售收入,市销率依然不变。另外,市销率ps会随着公司销售收入规模扩大而下降,营业收入规模较大的公司ps较低。 简单概述,详细的可参阅下有关炒股方面的书籍系统的去了解一下,同时用个模拟盘去练练,这可快速有效的掌握技巧,目前的牛股宝模拟炒股还不错,里面许多的功能足够分析大盘与个股,使用起来有一定的帮助,愿能帮助到您,祝投资愉快! 20210311
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