期权 calendar spread 策略的 gamma 和 vega 符号相反,如何理解?

那些小美好 2024-12-22 19:16:49
最佳回答
natenberg所著option volatility & pricing提到了atm calendar spread策略的gamma和vega符号相反。比如说long calendar spread(买入远期期权,卖出近期期权),gamma负vega正。短期价格波动导致亏损,但是如果伴随隐含波动率上升可以抵消亏损。 gamm**ega符号相反的情况很少见,strangle straddle butterfly之类都同号。价格波动伴随波动率上升一起影响期权。gamm**ega符号相反,有点想不通呀 如何理解这个策略?long calendar sp… 20210311
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