请问为什么两个资产收益率不完全正相关时同时持有可以降低潜在风险,这句话怎么理解 我自己的理解是:如

正在学摄影的汉堡爸 2024-12-01 15:17:24
最佳回答
你问的这个问题应该是投资组合里面的问题,在投资组合里面,我们将收益的相关系数算作+1~-1之间,接近+1表示两种资产收益走向一致,比如与铁相关的投资收益和与钢材相关的投资的收益。—1的话表示走向相反,比如投资在石油上的收益和投资在可替代能源上的收益。从投资组合角度来看,风险分为系统和非系统的,系统风险也可以看做市场风险,非系统则为公司特有风险,当你将资金投在不同的地方时,投资组合将向市场组合靠拢,换句话而言,非系统性风险下降。用另一种方式解释就是,你在看总风险的计算时其中有一项应该是相关系数,当相关系数下降时,计算出来的总风险下降。 20210311
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