理解并运用套期保值率最小方差计算股指期货套期保值率,第1张是问题,2、3张是书上部分内容,不理解什

T朱娇娇C 2024-11-30 09:58:45
最佳回答
感谢楼主。。。我其实是看了楼主的解释才明白一些东西的。请问楼主用的是那本教材??求告知。。最小方差套期保值率是一个对冲比率。其实也就是在市场上消除被保值对象的价格变动风险。就是你的图片中给的h。认为,用一个单位的现货,和h个单位的期货,可以最终使'π '的方差最小化。所以才会有第二张图片的计算。h=现货期货的协方差/期货的方差,其实也就是β,因为期货的指数也是市场指数。 所以β也应该大于1 20210311
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